¿Puedo perder el dinero que invierto?
Sí. Su capital está en riesgo siempre que invierte. El valor de las inversiones y cualquier ingreso que generen puede bajar y subir, y es posible que recupere menos de lo que puso. A diferencia de una cuenta de ahorro, una inversión no tiene un valor prometido, y las pérdidas pueden producirse con rapidez o durar años.
Las inversiones no son depósitos bancarios. Su valor depende de los precios de las acciones, los bonos y otros activos que contienen, y esos precios cambian cada día.
¿Cuáles son los principales riesgos?
Los cuatro riesgos que afectan a casi todos los inversores son el riesgo de mercado, el de liquidez, el de divisa y el de inflación. Los precios pueden caer, es posible que no pueda vender con rapidez a un precio justo, los tipos de cambio pueden reducir el valor de las posiciones en el extranjero y la inflación puede reducir lo que su dinero puede comprar.
- Riesgo de mercado: los precios de las acciones y los bonos suben y bajan con la economía, los tipos de interés, los resultados de las empresas y el sentimiento de los inversores. Se han producido muchas veces caídas del 20 % o más, que pueden durar años.
- Riesgo de liquidez: algunos activos no siempre pueden venderse con rapidez, o solo a un precio más bajo. En mercados bajo tensión, los fondos pueden retrasar o suspender los reembolsos.
- Riesgo de divisa: si tiene inversiones denominadas en otra moneda, una variación de los tipos de cambio puede reducir su valor en su propia moneda, aunque el activo en sí no haya caído.
- Riesgo de inflación: si sus inversiones crecen más despacio que los precios, lo que su dinero puede comprar disminuye. El efectivo mantenido durante mucho tiempo afronta el mismo riesgo.
¿Reduce el riesgo repartir mi dinero?
Repartir su dinero entre muchas inversiones, sectores y países reduce el daño que puede causar cualquiera de ellas, pero no elimina el riesgo. Mercados enteros pueden caer a la vez. Destinar una gran parte de su dinero a una sola empresa, sector, país o producto hace más probables las pérdidas mayores.
Considere cómo encaja esta inversión con todo lo demás que posee, incluyendo su pensión, su vivienda y sus ahorros, en lugar de valorarla por separado.
¿Cómo afectan las comisiones a mi rentabilidad?
Las comisiones se cobran cada año tanto si sus inversiones suben como si bajan, por lo que reducen su rentabilidad con el tiempo. Una diferencia del 1 % anual puede sumar una cantidad elevada a diez o veinte años, porque además pierde el crecimiento que esas comisiones habrían generado. Compare siempre los costes anuales totales.
Las comisiones de la cartera gestionada las fija el proveedor y figuran en sus tarifas publicadas. Patrimexo no le cobra nada. La página de comisiones muestra el efecto a diez años en dinero, no solo en porcentajes.
¿Y si necesito el dinero pronto?
Si es posible que necesite el dinero en menos de cinco años, invertirlo es arriesgado, porque los mercados pueden estar a la baja justo cuando necesite vender. Vender tras una caída convierte un descenso temporal en una pérdida permanente. Mantenga en ahorros en efectivo el dinero para planes a corto plazo y emergencias.
Intentar acertar con el momento del mercado, comprando tras las subidas y vendiendo tras las caídas, tiende a reducir la rentabilidad. Mantenerse invertido en las subidas y bajadas solo funciona si puede permitirse esperar.
¿Intervienen productos apalancados o derivados?
Patrimexo no describe ni presenta productos apalancados, contratos por diferencias (CFD), apuestas sobre diferenciales (spread bets), opciones u otros derivados.
El apalancamiento consiste en endeudarse para aumentar el tamaño de una inversión. Amplifica tanto las pérdidas como las ganancias, y puede perder más de lo que puso.
¿Me dice la rentabilidad pasada lo que ocurrirá?
No. La rentabilidad pasada no es un indicador fiable de resultados futuros. Los gráficos, las rentabilidades históricas y las proyecciones de ejemplo de este sitio muestran lo que ocurrió o lo que podría ocurrir según los supuestos indicados. No son previsiones ni promesas.
¿Qué cubren los sistemas de compensación?
Los sistemas de compensación de inversores varían según el país, es posible que no cubran las pérdidas de inversión y que no se apliquen a su caso. Donde existe uno, normalmente solo paga si una empresa quiebra y no puede devolver su dinero o sus inversiones, hasta un límite. Ningún sistema le protege frente a las caídas de los mercados.
Pregunte al proveedor qué protecciones, si las hay, se le aplican a usted y a la cartera gestionada, y obtenga la respuesta por escrito. Pregunte también cómo se custodiarían su dinero y sus inversiones y qué les ocurriría si la empresa quebrara. Después contraste lo que le digan; consulte cómo comprobar quién es el proveedor.
¿Cómo tributa mi inversión?
El tratamiento fiscal depende de sus circunstancias individuales y de dónde viva, y las normas fiscales pueden cambiar en el futuro. Cualquier ventaja fiscal mencionada en este sitio, como las cuentas exentas de impuestos, depende de que usted cumpla las normas. Si tiene dudas, hable con un asesor fiscal.
¿Dónde puedo obtener ayuda independiente?
Si no está seguro de que invertir sea lo adecuado para usted, busque asesoramiento financiero independiente antes de decidir. Los asesores suelen cobrar por su asesoramiento. Muchos países cuentan además con un servicio gratuito e imparcial de orientación financiera, a menudo respaldado por el gobierno, que explica el ahorro y la inversión y cómo encontrar a un asesor cualificado. Compruebe a cualquier asesor en el registro público del regulador financiero de su país antes de pagar por asesoramiento.
Historial de revisiones
Versión 1.0, en vigor desde el 16 de octubre de 2026: primera publicación.
Esta información se revisa al menos una vez al año y siempre que el proveedor cambia el producto o sus advertencias de riesgo.